RSI (индекс относительной силы)

Что означает RSI

Индекс относительной силы, или RSI, — это индикатор импульса, который отображается в отдельной панели под ценовым графиком. Он преобразует недавние изменения цены в одно число от 0 до 100. Инструмент ввёл технический аналитик Дж. Уэллс Уайлдер-младший в конце 1970-х годов, и он по-прежнему остаётся одним из самых распространённых индикаторов на торговых платформах.

RSI сравнивает размер недавних приростов с размером недавних падений за выбранное число периодов. Когда преобладают приросты, значение высокое. Когда преобладают падения, оно низкое. Когда они уравновешены, значение держится около 50. Стандартная настройка — 14 периодов, то есть 14 свечей на том таймфрейме, который использует график: 14 дней на дневном графике, 14 часов на часовом.

Трейдеры применяют RSI к акциям, индексам, валютным парам, сырьевым товарам и криптовалютам. Это описательный инструмент. Он обобщает, насколько сильно цена двигалась в последнее время; он не знает, что будет дальше, и не является торговым сигналом.

Как это работает

Расчёт состоит из трёх шагов, если описывать его простыми словами.

1. За период наблюдения сложите приросты цены закрытия по растущим свечам и разделите на число периодов, чтобы получить средний прирост. Сделайте то же самое с падениями (как с положительными числами), чтобы получить среднее падение.
2. Разделите средний прирост на среднее падение. Это называется относительной силой, или RS.
3. Преобразуйте результат в шкалу от 0 до 100: RSI = 100 - (100 ÷ (1 + RS)).

После первого периода метод Уайлдера сглаживает средние. Каждый новый средний прирост равен предыдущему среднему приросту, умноженному на 13, плюс текущий прирост, всё это делится на 14; то же самое и для падений. Такое сглаживание делает линию менее резкой, чем при простом среднем.

Распространённые способы чтения индикатора:

• Уровни: значения выше 70 часто называют перекупленностью, а ниже 30 — перепроданностью. Оба слова означают лишь то, что недавнее движение было сильным в одном направлении.
• Центральная линия: значение выше 50 говорит о том, что в последнее время приросты преобладали над падениями; ниже 50 — об обратном.
• Диапазоны при тренде: в сильных восходящих трендах RSI часто держится между примерно 40 и 80, а в сильных нисходящих — между примерно 20 и 60, поэтому классические уровни 70 и 30 могут оставаться пробитыми долгое время.
• Дивергенция: если цена обновляет максимум, а RSI формирует более низкий максимум, некоторые трейдеры видят ослабление импульса. На минимумах действует обратное.

Практический пример

Эти числа приведены только для иллюстрации. Возьмём упрощённое 14-дневное окно для акции. За эти 14 дней растущие дни в сумме дают 5,60 прироста цены, а падающие дни — 2,80 падения цены.

1. Средний прирост = 5,60 ÷ 14 = 0,40.
2. Среднее падение = 2,80 ÷ 14 = 0,20.
3. RS = 0,40 ÷ 0,20 = 2,0.
4. RSI = 100 - (100 ÷ (1 + 2,0)) = 100 - 33,33 = 66,67.

Значение около 67 показывает, что приросты превосходят падения в два раза, но оно ниже общепринятой отметки 70.

На следующий день акция растёт на 1,10. Сглаживание Уайлдера даёт новый средний прирост (0,40 × 13 + 1,10) ÷ 14 = (5,20 + 1,10) ÷ 14 = 0,45 и новое среднее падение (0,20 × 13 + 0) ÷ 14 = 0,186. RS = 0,45 ÷ 0,186 = 2,42, а RSI = 100 - 100 ÷ 3,42 = около 70,8. Индикатор пересёк 70, и это означает лишь то, что последние 14 периодов были во власти приростов. Это не говорит о том, что цена обязательно упадёт.

Почему это важно

RSI предлагает компактный способ увидеть, насколько растянутым было движение, что помогает понять контекст. Трейдер, рассматривающий позицию после резкого роста, может с одного взгляда увидеть, какая часть недавнего движения была односторонней. Индикатор также стандартизирует сравнение: шкала от 0 до 100 позволяет быстро просмотреть множество инструментов, не заботясь об уровнях их цен.

Что касается издержек и исполнения, у самого индикатора их нет, но у действий на его основе они есть. Сигналы, основанные на коротких настройках, дают много оповещений, и каждая сделка оплачивает спред. Трейдер, который действует при каждом пересечении 70 или 30 на пятиминутном графике, может обнаружить, что транзакционные издержки съедают значительную часть результата. Платформы немного по-разному рассчитывают RSI — в сглаживании и используемой цене, — поэтому значения в разных графических пакетах могут отличаться на пункт-два.

Как использовать на практике

1. Проверьте настройки: по умолчанию это 14 периодов по ценам закрытия; уточните, какие использует ваша платформа.
2. Сначала определите режим рынка. Цена в тренде или в диапазоне? Значения перекупленности и перепроданности полезнее в диапазонах.
3. Отмечайте дивергенции, но дожидайтесь подтверждения со стороны структуры цены, например пробоя недавнего swing-минимума.
4. Сочетайте RSI с другими инструментами, такими как поддержка и сопротивление, скользящие средние или меры волатильности вроде ATR.
5. Проверяйте любое правило на исторических данных на разных рынках и в разных условиях, включая спреды и комиссии.
6. Ведите записи о том, как индикатор вёл себя в ваших сделках, и корректируйте ожидания на основе фактов, а не учебника.

Типичные ошибки и заблуждения

• Продавать только потому, что RSI выше 70. В сильных трендах он может оставаться высоким неделями, пока цена продолжает расти.
• Считать 30 дном. Цены могут продолжать падать, пока RSI застрял ниже 30.
• Использовать RSI в одиночку. Один индикатор игнорирует структуру, новости и волатильность.
• Менять настройки, пока прошлое не станет выглядеть идеально. Переподгонка порождает правила, которые не работают на новых данных.
• Игнорировать таймфрейм. Значение на минутном графике мало говорит о дневном тренде.
• Считать дивергенцию сигналом разворота. За ней часто следует продолжение движения.

Риски и ограничения

RSI основан только на прошлых ценах закрытия, поэтому он запаздывает. Он не способен предвидеть новости, гэпы или изменения ликвидности. На боковых рынках он даёт много ложных подсказок, а на трендовых его экстремумы могут вводить в заблуждение. Торговля с плечом может увеличивать убытки, когда идея на основе индикатора не срабатывает, а CFD несут высокий риск быстрой потери средств. Относитесь к значениям как к контексту и никогда как к инструкциям.

Как Brokeli смотрит на это

Brokeli не выдаёт сигналов на основе индикаторов. Мы проверяем, предоставляет ли платформа брокера RSI и другие стандартные индикаторы, можно ли настраивать параметры и как издержки, такие как спред и комиссия, влияют на стратегии с частыми сделками. Эти выводы берутся из опубликованного исследовательского снимка по каждому брокеру.